روند بازار دائما در حال تغییر است. یکی از بزرگترین اشتباهاتی که معامله‌گران مرتکب می‌شوند، پیروی از روندهایی است که به‌زودی تغییر مي‌کنند. معامله‌گر باید بداند قدرت یک روند را چگونه ارزیابی کند. یکی از بهترین ابزارهایی که این کار را برای ما انجام می‌دهد، اندیکاتور آرون (Aroon) است. این ابزار با دو خط Aroon Up (آرون بالا) و Aroon Down (آرون پایین) معامله‌گر را از جهت و قدرت روند باخبر می‌کند. اگر به دنبال درک عمیق این ابزار تحلیل تکنیکال هستید، این مقاله را تا انتها مطالعه کنید.

فهرست عناوین مقاله :

• اندیکاتور آرون (Aroon) چیست؟
• اهمیت اندیکاتور آرون (Aroon) چیست؟
• فرمول اندیکاتور آرون چیست؟
• استفاده از اندیکاتور آرون (Aroon) برای شناسایی روند صعودی
• استفاده از اندیکاتور آرون (Aroon) برای شناسایی روند نزولی
• نحوه خواندن اندیکاتور آرون (Aroon)
• استراتژی معاملاتی اندیکاتور آرون (Aroon)
• ایرادات اندیکاتور آرون (Aroon) چیست؟
• فرق بین اندیکاتور آرون و نوسانگر آرون چیست؟
• تفاوت اندیکاتور آرون (Aroon) و ADX چیست؟
• سخن پایانی

اندیکاتور آرون (Aroon) چیست؟

اندیکاتور آرون یک ابزار تحلیل تکنیکال و از خانواده اندیکاتورهای نوسانگر است که توسط Tushar Chande در سال ۱۹۹۵توسعه یافت. این اندیکاتور برای اندازه‌گیری قدرت یک روند مورد استفاده قرار می‌گیرد و می‌توان از آن در هر بازه زمانی استفاده کرد.

نوسانگرهای سنتی معمولا از امواج سینوسی استفاده می‌کنند تا برای خواندن اندیکاتور یک نمایش بصری در اختیار ما قرار دهند؛ اما خطوط آرون بیشتر مثلثی شکل هستند و برای آن دسته از معامله‌گران فنی که بیشتر به‌سمت چارت‌های بصری گرایش دارند، خواندن آن راحت‌تر است.

این اندیکاتور از دو خط Aroon Up (AU) و Aroon Down (AD) تشکیل می‌شود. خط Aroon Up تعداد روزهایی را که قیمت به بالاترین حد اخیر رسیده را اندازه‌گیری می‌کند؛ در حالی که خط Aroon Down تعداد روزهایی که قیمت به پایین‌ترین حد اخیر رسیده را اندازه می‌گیرد.

اهمیت اندیکاتور آرون (Aroon) چیست؟

یکی از کاربردهای مهم اندیکاتور آرون شناسایی معکوس‌های احتمالی و به‌عنوان تاییدیه سایر اندیکاتورهای تکنیکال است. برای مثال اگر خط Aroon Down خط Aroon Up را به سمت پایین بشکند، سیگنالی برای ورود به موقعیت شورت (خرید) شناخته می‌شود. به‌علاوه معامله‌گران می‌توانند از این اندیکاتور در کنار اندیکاتور RSI یا اندیکاتور MACD برای شناسایی شرایط اشباع خرید یا فروش استفاده کنند. به‌طور خلاصه:

• ظهور یک روند جدید را به معامله‌گر هشدار می‌دهد.
• قدرت روند را بدون استفاده از سایر شاخص‌های تکنیکال نشان می‌دهد.

فرقی نمی‌کند کارکشته دنیای ارزهای دیجیتال باشید یا تازه وارد این وادی شده و تازه‌کار باشید؛ در هر صورت پیشنهاد می‌کنیم برای شناسایی روندها و زمان‌بندی موثر معاملات از این ابزار ارزشمند غافل نشوید.

فرمول اندیکاتور آرون چیست؟

ایده اصلی پشت اندیکاتور آرون (Aroon) این است که روندهای صعودی قوی احتمالاً سقف‌های جدید و روندهای نزولی قوی احتمالاً کف‌های جدیدی رقم می‌زنند. در اصل، زمانی که در حال شکل‌گیری این سقف‌ها و کف‌های جدید هستیم، این اندیکاتور بینش‌های کلیدی در اختیار ما قرار می‌دهد.

نشانگر آرون از دو خط تشکیل شده که بین 0 تا 100 در نوسان هستند:

• Aroon-Up قدرت روند صعودی را اندازه‌گیری می‌کند.
• Aroon-Down قدرت روند نزولی را اندازه‌گیری می‌کند.

این یعنی در محاسبات خط Aroon-up از بالاترین قیمت‌ها و در محاسبات خط Aroon-down از پایین‌ترین قیمت‌ها استفاده می‌شود. سپس این دو خط در کنار هم قرار می‌گیرند تا نمایش بصری خوبی ارائه دهند. تنظیمات پیش‌فرض آرون برای ۱۴ دوره است؛ اما بهترین تنظیمات این اندیکاتور روی ۲۵ دوره اعمال می‌شود.

اما طبیعتا برای استراتژی‌های معاملاتی بلندمدت به قیمت گذشته یعنی بالای 25 دوره و برای استراتژی‌های معاملاتی کوتاه‌مدت به داده‌های جدید یعنی زیر ۲۵ دوره نگاه می‌کنیم.

استفاده از اندیکاتور آرون (Aroon) برای شناسایی روند صعودی

روند صعودی آرون با یک تقاطع صعودی شروع می‌شوند و بعد AU خط AD را به سمت بالا می‌شکند. در واقع این تقاطع نشان می‌دهد که یک روند صعودی در حال شکل گرفتن است و روند نزولی تغییر می‌کند. در مثال زیر، AU به سطح 100/100 و AD به زیر 0/100 می‌رسد. این یک تغییر روند قطعی را نشان می‌دهد و منجر به یک دوره صعودی طولانی می‌شود.

بنابراین سیگنال خرید اولیه Aroon زمانی اتفاق می‌افتد که Aroon-Up به سمت بالا و Aroon-Down به سمت پایین حرکت کند. همانطور که Aroon-up به سمت سطح 100 افزایش می‌یابد، افزایش قیمت دارایی روی نمودار نیز قابل مشاهده است. طبق تعریف زمانی که Aroon-up خط Aroon-down را به سمت بالا شکست، سیگنال خرید تولید می‌شود.

استفاده از اندیکاتور آرون (Aroon) برای شناسایی روند نزولی

تشخیص دوره‌های نزولی در اندیکاتور آرون دقیقا برخلاف دوره‌های صعودی است. دوره‌های نزولی زمانی رخ می‌دهند که AU بعد از یک تقاطع نزولی خط AD را به سمت پایین می‌شکند. در زیر نمونه‌ای از دوره نزولی را می‌بینیم که در ابتدا یک تقاطع نزولی اتفاق می‌افتد و بعد AD به 100/100 و AU به 0/100 می‌رسد.

در این شرایط روند نزولی قوی با یک تقاطع صعودی به پایان رسید.

سیگنال فروش دقیقا برعکس سیگنال خرید است. زمانی که Aroon-Down خط Aroon-Up را به سمت پایین مي‌شکند، سیگنال فروش فعال می‌شود.

نحوه خواندن اندیکاتور آرون (Aroon)

همانطور که اشاره کردیم، معامله‌گران می‌توانند از اندیکاتور آرون برای شناسایی روندهای جدید (صعودی یا نزولی)، ارزیابی قدرت روندها، شناسایی محدوده رنج و تثبیت و پیش‌بینی معکوس‌های بازار استفاده کنند. در واقع این اندیکاتور باید به شکل زیر خوانده شود.

• AroonUp = ۱۰۰ × (X / (تعداد دوره‌های گذشته از بالاترین سقف – X))
• AroonDown = ۱۰۰ × (X / (تعداد دوره‌های گذشته از پایین‌ترین کف – X))

عدد X در بهترین حالت ۲۵ در نظر گرفته می‌شود. تفسیر نتایج به این صورت خواهد بود:

• قرائت نزدیک به سطح 100 نشان‌دهنده یک روند صعودی یا نزولی قوی است. زمانی که خط صعودی آرون به سطح 100 و خط نزولی آرون نزدیک به سطح 0 باشد، بازار در یک روند صعودی قوی قرار دارد.

• قرائت نزدیک به سطح 0 نشان‌دهنده روند صعودی یا نزولی ضعیف است. وقتی خط نزولی آرون به سطح 100 نزدیک است و خط صعودی آرون نزدیک به سطح 0 است، بازار در یک روند نزولی قوی قرار دارد.
• وقتی آرون (بالا) به زیر 50 می‌رسد، عملا نشان می‌دهد که روند صعودی ضعیف شده است.
• وقتی آرون (پایین) به زیر 50 می رسد، نشان می‌دهد روند نزولی شتاب خود را از دست داده است.
• زمانی که Aroon (بالا) و Aroon (پایین) در مجاورت هم به‌صورت موازی حرکت می‌کنند، نشان می‌دهد که یک مرحله تثبیت در جریان است و هیچگونه روند قوی در بازار مشاهده نمی‌شود.
• مقادیر بالای 70 نشان‌دهنده یک روند قوی در جهت حرکت آرون (بالا یا پایین) است.
• مقادیر زیر 30 نشان می‌دهد که روند قوی در جهت مخالف حرکت آرون در جریان است.
• هر چه اندیکاتور از خط صفر دورتر شود، روند قوی‌تر می‌شود.

استراتژی معاملاتی اندیکاتور آرون (Aroon)

آرون به‌عنوان یک اندیکاتور معاملاتی همه‌کاره هم در کنار اندیکاتورهای دیگر و هم به‌تنهایی در سیستم‌های معاملاتی مورد استفاده قرار می‌گیرد. در این بخش با سه مورد از بهترین استراتژي‌های معاملاتی با این اندیکاتور آشنا می‌شویم که می‌توانید برای کسب سود بیشتر از آن‌ها استفاده کنید.

• استراتژی معاملاتی برک آوت آرون (به شما کمک می کند ادغام ها و شکست ها را تشخیص دهید).
• استراتژی قدرت روند آرون (به شما کمک می کند تا روند را سوار کنید).
• استراتژی معاملاتی عقب نشینی آرون (به شما کمک می کند تا اصلاحات را معامله کنید).

۱. ا استراتژی معاملاتی بریک‌اوت (Breakout)

اکنون که می‌دانیم روندهای صعودی و نزولی را چطور تشخیص دهیم، بد نیست روش شناسایی تثبیت‌ها و بریک‌اوت‌ها را هم بیاموزیم.

زمانی که خطوط Aroon Up و Aroon Down موازی با یکدیگر هستند، سیگنالی است که از تثبیت قیمت خبر می‌دهد. تعبیر آرون این است که در طول دوره پیش فرض، هیچ سقف یا کف جدیدی تشکیل نمی‌شود. دو گزینه پیش روی شماست:

• اول اینکه منتظر بمانید تا بریک اوت اتفاق بیفتد و معامله را در جهت بریک اوت باز کنید.
• دوم اینکه برای تعیین جهت معامله منتظر بمانید تا تقاطع آرون و به دنبال آن تقاطع Centerline رخ دهد.

اغلب اوقات این سیگنال‌های آرون قبل از بریک اوت واقعی اتفاق می‌افتند. به چارت زیر نگاه کنید:

بنابراین به‌کمک این استراتژی شما عملا نقطه بریک اوت را پیش‌بینی می‌کنید و قبل از تمام معامله‌گران دیگر وارد معامله می‌شوید.

۲. استراتژی قدرت روند با اندیکاتور آرون

گفتیم که خطوط اندیکاتور آرون قدت روند را به ما نشان می‌دهند. گاهی بعد از رسیدن به سطح ۱۰۰، چند دوره تغییرات جزئی مشاهده می‌کنیم و در طول این دوره AU همانجا که بود، باقی می‌ماند. می‌توانیم تصور کنیم به یک فلات رسیده است. این اتفاقی است که وقتی اشباع خرید رخ می‌دهد، شاهدش هستیم و تا مدت زمانی در همین سطح باقی می‌ماند.

زمانی که طی مدت زمان طولانی AU نزدیک به سطح ۱۰۰ باشد، می‌توان گفت روند فعلی بسیار قوی است؛ در ادامه ممکن است ۲ سناریو متفاوت رخ دهد؛ تغییر روند یا پول‌بک.

تفسیر آرون از این نوع خوانش نشان می‌دهد که سقف‌های جدید و کف‌های جدید برای مدت زمان طولانی در حال شکل‌گیری بوده‌اند. اغلب اوقات این قرائت‌ها حاکی از یک روند قوی در بازار هستند. اما اگر هدفتان صرفا معاملات اسکالپ است، به محض اینکه Aroon-Up خط مرکزی را به سمت پایین شکست، از معامله خود خارج شوید. اما می‌خواهیم روشی برای تشخیص پول‌بک از برگشت کامل بازار ارائه کنیم.

اگر Aroon-UP از 100 به سمت 0 حرکت کرده و عملا خود را ریست کند، قیمت نیز باید از حرکت AU پیروی کند. اگر این اتفاق نیافتد و تنها شاهد تغییرات جزئی در قیمت باشیم، نتیجه مي‌گیریم که روند صعودی بسیار قوی است. به این ترتیب می‌توان به کمک اندیکاتور Aroon و ترند تریدینگ، پول بک‌ها را شناسایی کرد.

ایرادات اندیکاتور آرون (Aroon) چیست؟

علی‌رغم تمام مزیت‌هایی که برای این اندیکاتور معرفی کردیم؛ نمی‌توانیم از نقص‌هایش چشم‌پوشی کنیم. یکی از بزرگترین ایرادات این اندیکاتور این است که فقط به داده‌های گذشته نگاه می‌کند. به همین خاطر بعید نیست سیگنال خرید یا فروش خیلی دیر اتفاق بیفتد؛ آن‌قدر دیر که یک حرکت قابل توجه قیمت از دست برود.

این اندیکاتور ابزاری برای پیش‌بینی بازار است؛ اما فقط در صورتی که در کنار ابزارهای دیگر و دانش معامله‌گر مورد استفاده قرار بگیرد. متاسفانه از آن بدون ابزارهای دیگر نتیجه دقیقی ارائه نمی‌دهد.

فرق بین اندیکاتور آرون و نوسانگر آرون چیست؟

برخی از معامله‌گران اندیکاتور آرون و نوسانگر آرون را با یکدیگر اشتباه می‌گیرند. اگرچه هر دو این‌ها توسط توشار چاند با هدف تشخیص سقف‌ها و کف‌های قیمت در بازار معرفی شده‌اند، با این حال با یکدیگر فرق می‌کنند. ابتدا اندیکاتور آرون معرفی شد و بعد نوسانگر ساخته شد تا قدرت روندها را تشخیص دهد.

امروز برای نمایش روند قیمت‌ها از AU و AD اندیکاتور Aroon و بعد برای تایید پیش‌بینی‌ها از نوسانگر آرون استفاده می‌شود. یک تفاوت دیگر میان این دو این است که مقادیر نوسانگر آرون از 100- تا 100 و مقادیر اندیکاتور آرون از 0 تا 100 متغیر است.

تفاوت اندیکاتور آرون (Aroon) و ADX چیست؟

افرادی که در زمینه معامله‌گری تجربه بیشتری دارند، به سرعت متوجه شباهت خیلی زیاد آرون و اندیکاتور میانگین جهت (ADX) می‌شوند. در واقع این اندیکاتور درست مثل ADX عمل می‌کند، با این حال تفاوت‌های کلیدی بین این دو شاخص وجود دارد که نباید نادیده گرفت.

با تجزیه و تحلیل این دو اندیکاتور متوجه می‌شوید که آرون تنها از یک پارامتر اصلی یعنی دوره‌های زمانی استفاده می‌کند. خطوط Aroon Up و Aroon Down درصد زمان بین شروع یک دوره زمانی و نقطه‌ای است که به ترتیب به بالاترین و کمترین قیمت در آن دوره رسیده است. به این معنی که می‌توانند قدرت و جهت روند را نشان دهند.

اما ADX فقط می‌تواند قدرت روند را اندازه‌گیری کند و اطلاعاتی درباره جهت روند به ما نمی‌دهد. به‌علاوه ADX از فرمول پیچیده‌تری و میانگین محدوده واقعی (ATR) استفاده می‌کند که با تاخیر داخلی همراه است.

تفاوت دیگر این دو اندیکاتور، تفاوت سرعت واکنش آن‌ها به تغییرات قیمت است؛ در فرمول آرون هیچگونه عامل هموارسازی یا وزنی دیده نمی‌شود و به همین خاطر سریع‌تر واکنش نشان می‌دهد.

کلام آخر

اندیکاتور آرون یکی از اندیکاتورهای کمتر مورداستفاده معامله‌گران است که اگر درست استفاده شود، اطلاعات خوبی درباره قدرت روند در اختیار معامله‌گر فنی می‌گذارد. درک خطوط مثلثی شکل این اندیکاتور همه‌کاره حتی برای کسانی که تجربه زیادی در معامله‌گری ندارند، راحت است.

فراموش نکنید که نه آرون و نه هیچ اندیکاتور دیگری به تنهایی اطلاعات دقیق، حتمی و قابل اعتماد در اختیار شما نمی‌گذارند. بنابراین اگر تصمیم دارید در معاملات خود از آن استفاده کنید، آن را در کنار سایر ابزارهای معاملاتی مانند میانگین‌های متحرک و بررسی الگوهای روی نمودار به‌کار بگیرید.

توصیه می‌کنیم قبل از استفاده درباره این اندیکاتور مطالعه کنید و بعد با آزمون و خطای بسیار، آن را به بهترین شکل در استراتژی معاملاتی خود بگنجانید.

منبع: tradingstrategyguides