سیستم‌های پیچیده بازار سهام، ارز فیات، کالا و ارز دیجیتال تحت تأثیر عوامل بسیاری قرار دارند. به‌گونه‌ای که کسی نمی‌تواند حرکات قیمت را به ویژه در کوتاه‌مدت با دقت بالا پیش‌بینی کند. این یعنی معامله‌گرانی که به دنبال سرمایه‌گذاری و معامله‌گری در این بازارهای مالی هستند، باید ریسک معاملات را به جان بخرند. خوشبختانه ابزارها و تکنیک‌هایی مثال کانال کشی در تحلیل تکنیکال به کمک معامله‌گر می‌آیند تا از موقعیت‌های معاملاتی بیشترین سود ممکن را ببرد؛ در حالی که کمترین خطر ممکن سرمایه‌اش را تهدید می‌کند.
در این مقاله قصد داریم ضمن آشنایی با مفهوم کانال کشی، نحوه ترسیم آن روی نمودارهای قیمت بیاموزیم و معامله با آن را یاد بگیریم. همراه ما باشید.
کانال چیست و چه نقشی در تحلیل تکنیکال دارد؟
قبل از هرچیز بیایید با مفهوم کانال کشی در تحلیل تکنیکال آشنا شویم. بازارهای مالی همیشه در حال نوسانند و قیمت‌های بالاتر یا پایین‌تر را تجربه می‌کنند. در این میان به کررات دوره‌های اصلاح در بازارهای مالی اتفاق می‌افتد. در واقع عامل وجود روند در بازارهای مالی همین اصلاحات دوره‌ای است.
کانال‌ها روی نمودار دارایی روند تغییرات قیمت را توصیه می‌کنند و نشان می‌دهند قیمت دارایی چطور در یک بازه زمانی خاص بین سطوح حمایت و مقاومت حرکت می‌کند. هر کانال از یک خط روند و خطی موازی با آن تشکیل می‌شود. چنانچه روند فعلی بازار صعود باشد، خط دوم بالای خط اول و اگر روند نزولی باشد، خط دوم زیر خط اول خواهد بود.
علت اهمیت و فایده کانال کشی در تحلیل تکنیکال
معامله گران، به ویژه آنهایی که برای استراتژی‌های معاملاتی خود سراغ تحلیل تکنیکال می‌روند، روی نمودارهای قیمتی به دنبال الگوهایی می‌گردند که به تصمیم‌گیری آنها کمک کند. کانال قیمت یکی از این الگوهای گرافیکی است که روند غالب بازار را در کسری از ثانیه به معامله‌گر می‌شناساند و بر اساس آن عمل می‌کند. برخی از مهم‌ترین مزیت‌های کانال کشی در تحلیل تکنیکال عبارت‌اند از:
- با تعیین روند بازار مسیرهای معاملاتی پیش چشم معامله‌گران ترسیم می‌کند.
- بهترین نقاط ورود و خروج احتمالی را به معامله‌گر نشان می‌دهد.
- مادامی که قیمت داخل کانال نوسان می‌کند، مرزهای فوقانی و تحتانی کانال نقاط خوبی برای معامله‌گری خواهند بود.
- کانال کشی سیگنال‌های خوبی در مورد تغییرات روند ارائه می‌دهد. به این ترتیب زمانی که قیمت سطوح مقاومت یا حمایت کانال را می‌شکند، از تسریع یا بازگشت روند خبر می‌دهد.
- سرمایه‌گذاری روی انواع مختلف دارایی‌ها با استفاده از کانال کشی، بازدهی قابل قبولی به همراه خواهد داشت.
- این یک الگوی موثق است و ریسک معاملات را به حداقل میزان ممکن می‌رساند.
- تنوع معاملاتی که می‌توان بر اساس کانال قیمت باز کرد، زیاد است و تقریبا برای تمام انواع سرمایه‌گذاری‌ها قابل ترسیم است. این سطح از تنوع دست معامله‌گر را برای سودآوری بیشتر باز می‌گذارد.
با نحوه کسب درآمد از ارز دیجیتال آواکس بیشتر آشنا شوید.
معایب معامله‌گری بر اساس کانال قیمت چیست؟
برخی از معایب معامله‌گری با الگوی کانال قیمت عبارت است از:
- معاملات کانالی به شدت در معرض نوسانات و تغییرات غیرقابل پیش‌بینی قیمت قرار می‌گیرد؛ به ویژه زمانی که در دوره‌های زمانی کوتاه‌تر استفاده می‌شود.
- ممکن است خطای انسانی بر داده‌های الگوی کانال تأثیر بگذارد.
- اندیکاتورهای معامله با کانال مثل هر اندیکاتور تحلیل تکنیکال در معرض خطا هستند و ممکن است با سیگنال‌های مثبت یا منفی کاذب، سرمایه‌گذار را گمراه کنند.
انواع کانال کشی در تحلیل تکنیکال
کانال‌هایی که در تحلیل تکنیکال روی نمودار رسم می‌شوند، می‌توانند صعودی، نزولی یا مسطح باشد.
۱. الگوی کانال صعودی
کانال صعودی با یک جفت خط موازی نشان داده می‌شود که خط حمایت آن نقاط کف قیمت و خط مقاومت آن نقاط سقف قیمت در بازه زمانی مشخص را به هم وصل می‌کند.
۲. الگوی کانال نزولی
از دو خط موازی افقی و مورب تشکیل می‌شود که مسیر قیمت را در یک روند نزولی مشخص می‌کند. برای تشکیل این کانال نیز نقاط سقف و کف دو خط موازی رسم می‌کنند که جهت آنها به سمت پایین است.
۳. الگوی کانال مسطح
در این الگو دو خط حمایت و مقاومت قیمت نه صعودی هستند و نه نزولی؛ بلکه دو خط افقی صافی هستند که بازار رنج را نشان می‌دهند.
نحوه کانال کشی در تحلیل تکنیکال
برای کانال کشی در تحلیل تکنیکال مراحل زیر را دنبال کنید:
۱. نحوه کشیدن کانال صعودی
این الگوی کانال در یک روند صعودی تشکیل می‌شود؛ به طوری که هر سقف و کف جدید بالاتر از سقف‌ها و کف‌های قبلی است. خط حمایت پایین‌ترین کف‌های قیمت را به هم وصل می‌کند و خط روند اصلی کانال محسوب می‌شود. خط مقاومت نیز نقاط سقف قیمت را به هم وصل می‌کند. دقت کنید که در کانال‌های صعودی فقط معاملات خرید معتبر است و توصیه می‌شود.
روش‌های معامله‌گری:
- موقعیت‌های معاملاتی خرید در کانال صعودی روی خطوط حمایت باز می‌شوند. حد ضرر نیز زیر خط حمایت و نقطه هدف روی خط مقاومت قرار می‌گیرد.
- زمانی که قیمت دارایی خط حمایت را به سمت پایین می‌شکند، روند صعودی بازار به پایان می‌رسد، قیمت از کانال خارج شده و اصطلاحا «برمی‌گردد». معامله‌گران در چنین شرایطی باید به دنبال فروش باشند.
۲. نحوه کشیدن کانال نزولی
این الگوی کانال در یک روند نزولی تشکیل می‌شود. به این صورت که سقف‌ها و کف‌های جدید پایین‌تر از سقف‌ها و کف‌های قبلی هستند. خط مقاومت کانال نقاط سقف قیمت را به هم وصل می‌کند و خط اصلی کانال (خط روند) را تشکیل می‌دهد. سطح حمایت نیز پایین‌ترین قیمت‌ها را به هم وصل می‌کند. دقت کنید که در کانال‌های نزولی فقط معاملات فروش معتبر است و توصیه می‌شود.
روش‌های معامله‌گری:
- قبل از هرچیز باید بدانید که معاملات کانال نزولی فقط روی خط مقاومت باز می‌شوند و نقطه حد ضرر بالای این خط قرار می‌گیرد. موقعیت‌های معاملاتی نیز روی سطح حمایت بسته می‌شوند.
- زمانی که قیمت دارایی خط مقاومت را به سمت بالا می‌شکند، روند نزولی به پایان رسیده و موقع بستن معامله است. ممکن است در این شرایط موقعیت مناسبی برای خرید فراهم شود.
۳. نحوه کشیدن کانال مسطح
این الگوی کانال نشان می‌دهد بازار در حال حاضر هیچ روندی را دنبال نمی‌کند. نه سقف‌های جدیدی ثبت می‌شود و نه کف‌های جدید. قیمت به سطوح قبلی برخورد می‌کند و داخل کانال نوسان دارد. هم‌سطحی خطوط حمایت و مقاومت نشان می‌دهد معامله‌گران با مشاهده این کانال می‌توانند هم اقدام به خرید کنند و هم اقدام به فروش.
روش‌های معامله‌گری:
در این شرایط بازار معامله‌گری در هر دو جهت اتفاق می‌افتد:
- معامله‌گران می‌توانند روی خط مقاومت معامله فروش باز کنند، استاپ لاس را کمی بالاتر از آن قرار دهند و موقعیت را روی خط حمایت ببندند.
- همچنین می‌توانند روی خط حمایت معامله خرید باز کنند، استاپ لاس را کمی پایین‌تر از آن تعریف کنند و موقعیت را روی خط مقاومت ببندند.
معامله‌گری با استراتژی الگوی کانال قیمت
بعد از کانال کشی در تحلیل تکنیکال نوبت آن می‌رسد که روش‌های معامله‌گری با آن را یاد بگیرید.
بسیاری از معامله‌گران تازه‌کار یا حتی کسانی که مدت‌هاست به‌عنوان معامله‌گر کاربلد در این بازار فعالیت می‌کنند، کانال‌های قیمتی را عصای دست خود می‌بینند و از آنها برای معامله‌گری بهتر استفاده می‌کنند. می‌پرسید چطور؟
۱. روندی در دل بازار رنج پیدا کنید
اگر روند حرکت قیمت دارایی صعودی است، روی سطح حمایت (مرز تحتانی کانال) احتمال بازگشت زیاد است و می‌توانید اینجا اقدام به خرید کنید. سپس روی سطح مقاومت (مرز فوقانی کانال) اقدام به فروش دارایی کنید.
۲. منتظر شکست بازار رنج باشید
در این استراتژی معامله‌گر صرفا منتظر شکست خط کانال به سمت بالا یا پایین است و ابدا نگران نوسانات قیمت در داخل کانال نیست. اینجا شکست روند برای معامله‌گر سودآور است.
سایر استراتژی‌های معامله با کانال کدام‌اند؟
غیر از مواردی که در بخش قبل به عنوان پرکاربردترین استراتژی‌های معامله با کانال قیمت معرفی کردیم، الگوها و استراتژی‌های دیگری هم هستند که در معامله با کانال مورد استفاده قرار می‌گیرند. از جمله آنها می‌توان به موارد زیر اشاره کرد:
۱. معامله‌گری با سوار شدن بر امواج کانال (Channel surfing trading)
این استراتژی یک مفهوم نسبتاً پیچیده شامل ترسیم هندسی بازار و ارائه روشی پویا برای کنترل ریسک، تعیین نقطه توقف و تجزیه و تحلیل سریع و عمیق بازار است. معامله‌گر در این استراتژی خیلی زود وارد می‌شود، به سرعت سود کوچکی کسب می‌کند و خیلی زود از آن خارج می‌شود تا احتمال ضرر به حداقل برسد.
۲. معامله‌گری با استراتژی لاک پشت کانال Donchian
این استراتژی در کانال Donchian به سرمایه‌گذاران، تحلیلگران و کارگزاران کمک می‌کند تا در تمام مقیاس‌های زمانی روند قیمت را به شکلی ساده و موثر تجسم کنند.
۳. معامله‌گری با استراتژی کانال CAP
این استراتژی شامل شناسایی شرایط اشباع خرید و فروش بر اساس داده‌های مبتنی بر نوسان قیمت است. معامله‌گر با استفاده از نمودار قیمت سطح عرضه و تقاضای دارایی را تعیین می‌کند و با توجه به آن دست به معامله می‌زند.
۴. معامله‌گری با استراتژی کانال رگرسیون خطی
در این استراتژی خط سومی به عنوان یک نقطه میانی رسم می‌شود که تاثیر نوسانات عرضه، تقاضا و قیمت را همزمان بر دو نقطه دیگر کانال نشان می‌دهد. این اندیکاتور اولین بار توسط گیلبرت راف توسعه یافت و گاهی از آن به کانال رگرسیون راف یاد می‌شود.
مقاله آموزش صددرصد رایگان نسبت ریسک به ریوارد از دست ندهید.
کلام آخر
یکی از مهم‌ترین الگوهای تحلیل تکنیکال که معامله‌گران در اولین روزهای ورود به بازار می‌آموزند، ترسیم کانال یا همان کانال کشی است که به پیدا کردن جهت روند فعلی و نقاط ورود و خروج در بازار کمک می‌کند. کانال قیمت به معامله‌گران می‌گوید چه زمانی یک سهام یا شاخص در یک محدوده معاملاتی رشد می‌کند یا در کدام نقاط احتمال بازگشت قیمت وجود دارد. معامله‌گری که درک خوبی از کانال قیمت داشته باشد، راحت‌تر نیروی غالب در بازار را می‌شناسد و بهتر درمورد نوع معاملات خود (خرید یا فروش) تصمیم می‌گیرد.
شما چه اطلاعات بیشتری درباره ترسیم کانال‌ها دارید؟ خواهشمندیم نظرات‌تان را در بخش دیدگاه‌ها با ما و مخاطبان ما در میان بگذارید.
