الگوهای هارمونیک از جمله تکنیک‌های پیشرفته پرایس اکشن هستند که برای تشخیص واکنش‌های قیمتی بازار مورد استفاده قرار می‌گیرند. اما فرق الگوی پروانه با سایر الگوها چیست؟ شاید بزرگترین مزیت آن این باشد که به معامله‌گر فرصت می‌دهد درست از لحظه تغییر روند وارد بازار شود و معامله خود را باز کند. در واقع این الگو محل بازگشت قیمت را به معامله‌گر اطلاع می‌دهد تا برنده معاملات کوچک و بزرگ باشد. در ادامه این مقاله می‌خواهیم با این الگو و تمام جزئیات مربوط به آن از جمله استراتژی معاملاتی در بازارهای صعودی و نزولی آشنا شویم. همراه ما باشید.
- الگوی پروانه در تحلیل تکنیکال
- الگوی پروانه هارمونیک چه چیزی را نشان می‌دهد؟
- ساختار الگوی پروانه روی نمودار
- روانشناسی الگوی پروانه؛ چه اتفاقی در بازار رخ می‌دهد؟
- قوانین الگوی پروانه
- الگوی پروانه صعودی (Bullish Butterfly)
- الگوی پروانه نزولی (Bearish Butterfly)
- تفاوت الگوی پروانه و الگوی گارتلی چیست؟
- استراتژی معامله با الگوی پروانه
- مزیت‌ها و معایب معامله با الگوی پروانه
- کلام آخر
الگوی پروانه در تحلیل تکنیکال
الگوی پروانه یکی از اعضای مجموعه الگوهای هارمونیک است و بر اساس همان اصل کف یا سقف دو قلو کار می‌کند. این الگو توسط Bryce Gilmore و Larry Pesavento کشف شد و معمولا در نزدیکی پایین‌ترین یا بالاترین نقطه عطف بازار شکل می‌گیرد و از بازگشت روند خبر می‌دهد. شکل نهایی این الگو روی نمودار شبیه پروانه است و به معامله‌گر کمک می‌کند بعد از یک دوره تثبیت قیمت و دو سقف یا کف، منطقه بازگشت قیمت را پیدا کنند. برخی از معامله‌گران ترجیح می‌دهند این الگو را در بازه‌های زمانی بالاتر معامله کنند؛ در حالی که امکان معامله آن در تمام تایم فریم‌های پلتفرم‌های معاملاتی وجود دارد.
الگوی پروانه هارمونیک چه چیزی را نشان می‌دهد؟
الگوی پروانه هارمونیک یکپارچگی قیمت را نشان می‌دهد و بیشتر در پایان حرکات طولانی قیمت مشاهده می‌شود. معمولا معامله‌گران از این الگو برای تعیین پایان حرکت روند و شروع یک دوره اصلاح یا فاز جدید روند استفاده می‌کنند. الگوی پروانه صعودی معامله گران را به خرید تشویق می‌کند و الگوی نزولی آنان را به فروش دارایی وامی‌دارد.
پیشنهاد می شود مقاله الگوی ab=cd چیست و چطور با آن معامله کنیم را از دست ندهید.
ساختار الگوی پروانه روی نمودار
الگوی پروانه روی نمودار قیمت شبیه الگوی هارمونیک گارتلی به نظر می‌رسد. با این مزیت که با استفاده از این الگو، معامله‌گر می‌تواند در سطوح پایین‌تری بخرد و در سطوح بالاتری بفروشد. البته در ادامه درباره تفاوت این دو الگو صحبت می‌کنیم. اما فعلا می‌خواهیم ساختار این الگو را روی نمودار بررسی کنیم.
الگوی ۵ نقطه‌ای پروانه از چهار پایه با علامت‌های X-A، A-B، B-C و C-D تشکیل می‌شود.
- موج X-A: در نسخه نزولی الگو، اولین پایه زمانی شکل می‌گیرد که قیمت به یکباره و با جهشی بزرگ از نقطه X به A کاهش یابد.
- موج A-B: سپس در پایه A-B تغییر جهت قیمت اعمال می‌شود و این موج 78.6 درصد از مسافتی که محور X-A طی کرده را دنبال می‌کند.
- موج B-C: در پایه B-C، قیمت برای بار دوم تغییر جهت می‌دهد و ریزش می‌کند. این سقوط چیزی بین 38.2 تا 88.6 درصد از مسافت طی شده توسط پایه A-B است.
- موج C-D: این محور آخرین و مهم‌ترین بخش الگوی پروانه است. درست مانند الگوهای خفاش و گارتلی، باید خط CD موازی با محور AB رسم شود تا الگو تکمیل شود. البته معمولا طول محور C-D ادامه می‌یابد و تا 127 یا 161.8 درصد موج A-B را تشکیل می‌دهد.
به این ترتیب معامله‌گران می‌توانند ببینند حرکت قیمت فعلی احتمالا چه زمانی به پایان می‌رسد و چطور می‌توانند با تغییر جهت قیمت وارد بازار شوند.
روانشناسی الگوی پروانه؛ چه اتفاقی در بازار رخ می‌دهد؟
درک روانشناسی پشت این الگوی نموداری اصلا سخت نیست. الگوی پروانه هم مثل تمام الگوهای هارمونیک نتیجه تلاش معامله‌گران بزرگ بازار برای فریب دادن معامله‌گران خرد است.
موج XA از شروع یک روند جدید برای جذب معامله‌گران خرد بازار خبر می‌دهد؛ در حالی که قیمت قرار است بلافاصله تغییر کند. اکثر معامله گران خرده فروشی سعی می‌کنند معاملات خود را روی سطوح 0.618 یا 0.78 فیبوناچی باز کنند. اما پس از یک جعل جزئی (موج BC) برای جذب بیشتر معامله‌گران، موج CD به‌عنوان ضربه آخر حد ضرر معامله‌گران را فعال و آنها را با ضرر از معامله بیرون می‌کند. نهنگ‌های بازار بعد از شکار حد ضرر معامله‌گران خرد، به حرکت ادامه می‌دهند تا یک موج تکانشی شکل گیرد.
قوانین الگوی پروانه
هر زمان که احساس کردید روی نمودار قیمت الگویی شبیه پروانه می‌بینید، با بررسی صحت این قوانین از اعتبار الگو مطمئن شوید:
- موج X-A اولین موج تکانشی قیمت است.
- محور A-B اصلاح موج X-A تا 78.6 درصد است.
- موج B-C اصلاح محور A-B تا 38.2 الی 88.6 درصد است.
- موج C-D اصلاح محور B-C تا 161.8 درصد است.
- موج A-D ادامه محور X-A تا ۱۲۷ الی ۱۶۱.۸ درصد است.
ترسیم نقطه B یکی از مهم‌ترین نکات این الگو است که لازم است اصلاح محور X-A تا 78.6 درصد باشد. در غیر این صورت الگوی پروانه معتبر نیست.
الگوی پروانه صعودی (Bullish Butterfly)
در الگوی پروانه صعودی، موج XA یک موج صعودی است که در آن قیمت به طرز قابل توجهی رشد می‌کند. موج AB و CD نیز امواج اصلاحی هستند. موجی که در نهایت حاصل می‌شود نیز صعودی است. می‌توان گفت الگوی پروانه صعودی از تبدیل یک روند نزولی به روند صعودی خبر می‌دهد.
الگوی پروانه نزولی (Bearish Butterfly)
در الگوی پروانه صعودی، موج XA یک موج نزولی است که در آن قیمت به طرز قابل توجهی ریزش می‌کند. موج AB و CD نیز امواج اصلاحی هستند. موجی که در نهایت حاصل می‌شود نزولی است. می‌توان گفت الگوی پروانه نزولی از تبدیل یک روند صعودی به روند نزولی خبر می‌دهد.
تفاوت الگوی پروانه و الگوی گارتلی چیست؟
شباهت عمده الگوی پروانه و گارتلی در ساخت آنهاست که هر دو از پنج نقطه و چهار موج تشکیل می‌شوند. البته تفاوت‌های مهم دیگری هم وجود دارد. مثلا اینکه الگوی پروانه extension pattern است، نه retracement pattern. به این معنی که نقطه D الگو از نقطه شروع یعنی X فراتر می‌رود. اما در الگوی گارتلی D نشان‌دهنده بازگشت قیمت به سمت X است. تفاوت دیگر این دو الگو در این است که بازگشت قیمت پس از تکمیل الگوی پروانه سریع‌تر و تیزتر است. همچنین آمارها نشان می‌دهند الگوی پروانه شانس موفقیت بیشتری نسبت به الگوی گارتلی دارد.
مقاله آشنایی کامل با انواع گپ (GAP) در تحلیل تکنیکال را از دست ندهید.
استراتژی معامله با الگوی پروانه
اولین مرحله شناسایی الگوی پروانه روی نمودار است. سه مرحله مهم بعدی یافتن نقطه ورود، بهترین نقطه حد ضرر و حد سود خواهد بود. برای تعیین بهترین سطوح می‌توانید از الگوهای کندل استیک کمک بگیرید.
۱. تعیین نقطه ورود (Entry level)
زمانی که محور CD به سطح فیبوناچی 1.272 باز می‌گردد، خیلی زود دنبال تشکیل یک الگوی کندل استیک مثل پین بار باشید. اگر می‌بینید در این سطح یک الگوی کندل تشکیل شده، هرچه سریع‌تر معامله را باز کنید.
۲. تعیین حد ضرر (Stop loss level)
دو گزینه برای تعیین استاپ لاس پیش روی شماست. می‌توانید آن را درست پایین یا بالای الگوی کندل بگذارید یا اینکه آن را زیر سطح 1.618 فیبوناچی اکستنشن قرار دهید. با توجه به شرایط بازار امن‌ترین گزینه را انتخاب کنید و حواستان به نسبت ریسک به ریوارد معامله باشد.
۳. تعیین سطح سود (Take profit)
سطح فیبوناچی اکستنشن 1.272 محور AD می‌تواند حد سود معامله باشد.
مزیت‌ها و معایب معامله با الگوی پروانه
بیایید در این بخش نگاهی به مزیت‌ها و معایب الگوی پروانه و معامله با آن بیندازیم:
| مزیت‌ها | معایب |
| یک الگوی نموداری دقیق و قابل اعتماد، به خصوص زمانی که با سطوح اصلاحی فیبوناچی ترکیب شود. | بسیاری از معامله‌گران الگوی پروانه را با الگوهای سقف و کف دو قلو اشتباه می‌گیرند. |
| در مقایسه با سایر الگوهای نمودار، الگوی پروانه نشانه قدرتمندی برای بازگشت روند است. | شناسایی الگوی پروانه نسبتا دشوار است. |
| محل حد ضرر روی سطح X کاملا مشخص است. | معامله‌گری با این الگو به دانش سایر ابزارهای تحلیل تکنیکال مانند فیبوناچی، میانگین متحرک و RSI نیاز دارد. |
| تشخیص و درک الگوهای پروانه ساده است. | تشخیص آن به آزمون و خطای فراوان نیاز دارد. |
کلام آخر
فرقی نمی‌کند یک معامله‌گر مبتدی باشید یا یک فرد حرفه‌ای که میلیون‌ها تومن از بازارهای مالی سود کسب کرده است. در هر صورت نباید کارایی الگوهای نموداری را به عنوان ابزارهای تحلیل معامله دست کم بگیرید. این ابزارها از جمله الگوی هارمونیک پروانه برای اطلاع از بازگشت یا ادامه روند فعلی فوق‌العاده مهم هستند و به تعیین موقعیت‌های ورود و خروج معامله کمک می‌کنند.
این ابزار زمانی که در جای درست و در کنار ابزارهای معاملاتی دیگر مورد استفاده قرار می‌گیرد، به خوبی می‌تواند پایان حرکت قیمت را تشخیص دهید تا معامله‌گر قیمت‌های آتی را با دقت بالا پیش‌بینی کند. به همین خاطر یکی از مهم‌ترین ابزارهای معاملاتی در میان معامله‌گران و عصای دست بازیکنان بازارهای فارکس، سهام، ارز دیجیتال و غیره محسوب می‌شود.
شما چه تجربه‌هایی درباره الگوی پروانه دارید؟ تا به حال از آن استفاده کرده‌اید؟ مشتاقانه منتظر شنیدن نظرات شما درباره این الگوی هارمونیک در تحلیل تکنیکال هستیم.
